Omkring 1 i 10 studielån låntakere er standard på studielån. pathdoc / Shutterstock.com

16.9 millioner. Det er hvor mange studenter som skal på høyskolenivå i høst. Av det tallet er omtrent halvparten - 46% - vil ta opp føderale studielån. Det er en beslutning som kan gi visse fordeler - ikke minst som en godt betalt jobb - men det kan også komme med alvorlige økonomiske konsekvenser.

Gjennomsnittlig gjeld for klassen 2017 var anslått US $ 28,650. Og ikke alle er i stand til å utføre jevnlige betalinger på studielånene sine. Den føderale regjeringen rapporterer det 10.8% av studielån låntakere som gikk inn tilbakebetaling i 2015 har siden misligholdt.

As forskere som spesialiserer seg på hvordan penger former måten mennesker er på ta utdannelsesvedtak, her er fem tips for studenter og familier som tenker på hvordan de skal betale for college.

1. Arkiver for føderal hjelp tidlig ved å bruke gamle selvangivelser

Selv om dette virker som en rutinemessig ting å gjøre, mer enn 2 millioner folk sender ikke inn et gratis program for føderal studenthjelp, bedre kjent som fAFSA. Noen ganger vet ikke foreldre og studenter om denne formen. Noen foreldre kan være uvillige til å oppgi selvangivelsesinformasjonen sin, som brukes til å bestemme valgbarhet for studenthjelp.

Innlevering av FAFSA kan være spesielt viktig for studenter som har familier som har lite eller ingen penger å betale for college. I disse tilfellene kan studenter være kvalifisert for det føderale Pell Grant-programmet, som tildeles studenter med betydelig økonomisk behov og ikke trenger å bli tilbakebetalt. Innlevering av FAFSA kan også være nødvendig for annen økonomisk støtte som studenter får fra staten eller høgskolen de planlegger å delta på.

Fra og med 2015 kan elevene bruke sine "Året før" selvangivelse å fullføre FAFSA. For eksempel kan en student som registrerer en FAFSA i 2019, bruke informasjon fra 2017 sin føderale selvangivelse. Dette gjør det mulig for studenter å fullføre FAFSA så tidlig som mulig for å forstå og sammenligne hjelpepakker og økonomiske alternativer, i stedet for å måtte vente på nyere selvangivelser. FAFSAs for skoleåret 2020-2021 kan arkiveres i oktober 2019, noe som gir studentene mer tid til å forstå og sammenligne økonomiske støttepakker og alternativer.

2. Forstå forskjellige typer lån

Ulike lånealternativer inkluderer føderale lån, private lån fra banker eller kredittkort.

Føderale lån er vanligvis det beste alternativet. Dette er fordi føderale lån ofte har lave faste renter. Føderale lån har også avsetninger for utsettelse, en periode hvor lånene dine ikke påløper renter. De tilbyr en avdragsfri periode før tilbakebetalingstiden begynner og overbærenhet, som er en periode der du kan få lov til å utsette betalingen hvis du har problemer med å utføre betalinger. Under overholdenhet fortsetter imidlertid den månedlige saldoen på studielånet å påløpe renter. Føderale lån kommer også med ulike nedbetalingsprogrammer, for eksempel inntektsbasert tilbakebetaling.

Du kan se alternativer for subsidierte og usubsidiserte lån. Subsidiserte lån er finansiert av regjeringen og tilbyr bedre vilkår. De er basert på behov og tilfaller ikke interesse mens du fortsatt er på skolen. Uforsikrede lån kan være tilgjengelige uavhengig av ditt økonomiske behov, men de påløper renter så snart lånet er distribuert til deg.

Private lån har en tendens til å ha høyere rente, selv om rentene for disse lånene og kredittkortene kan svinge. Private lån tillater heller ikke deltakelse i tilbakebetalingsprogrammer fra myndighetene.

3. Kontakt rådgiveren din for økonomisk støtte

Ring kontoret for økonomisk hjelp for å finne ut hvem som er din tildelte rådgiver for økonomisk støtte på skolen du planlegger å gå på. Denne personen kan hjelpe deg med å forstå den institusjonelle hjelpepakken bedre.

Møte med en finansiell bistandsrådgiver er nøkkelen. fizkes / Shutterstock.com

Gjennomgå de forskjellige kildene til støtte som er oppført i tildelingsbrevet for økonomisk støtte. Noen kilder til bistand kan være institusjonell tilskuddsstøtte, som i hovedsak er økonomisk støtte som tilbys fra høgskolen du planlegger å delta på.

Andre kilder inkluderer føderale lån og føderale arbeidsstudier. Forbundsstudie er verken et stipend eller et lån. I stedet, Dette programmet gjør det mulig for studenter å tømme utgifter ved å jobbe på campus.

Noen skoler pakker lån, som for eksempel foreldre PLUS-lån, direkte i tildelingsbrevet til deg og din familie.

4. Forstå virkningen av gjeld

Å ta opp lån til college kan være en investering i fremtiden, spesielt når lånepenger lar deg jobbe mindre og fokusere mer på kurs for å fullføre graden på en riktig måte. Forskning viser konsekvent at en høyskole grad er det verdt prisen. I gjennomsnitt studenter tjene langt mer i løpet av sin yrkeskarriere enn jevnaldrende som ikke fikk universitetsgrad.

Studenter som tar lån bør imidlertid være bevisste på hvor mye de låner. Dessverre, mange studenter vet ikke hvor mye de skylder or hvordan studielånsgjeld fungerer.

Åpne National Student Loan Data System for å lære mer om dine personlige føderale lån. Over 1 millioner låntakere i USA er for tiden misligholdt av studielån etter at de ikke klarte å utføre månedlige utbetalinger i en periode på rundt ni måneder. Mislighold av studielån kan ha alvorlige konsekvenser som skader kreditten din og hindrer deg i å motta økonomisk støtte i fremtiden. Den føderale regjeringen kan også pynte en del av lønnen din eller holde tilbake skatterefusjon. Du kan også miste kvalifiseringen for utsettelse av lån og tålmodighet og ødelegge kredittpoengene dine.

I tillegg kan det å ta en betydelig mengde gjeld ha andre langsiktige konsekvenser. For eksempel kan gjeld skade din evne til kjøpe et hjem or flytt ut av foreldrenes hjem.

5. Kjenn til dine tilbakebetalingsmuligheter

Når du tenker på tilbakebetalingsalternativene dine, er det mange faktorer som kan påvirke hvor mye penger du kan tjene etter studiene, inkludert hoved- og karriereveien. Siden din fremtidige lønn kan påvirke evnen til å betale tilbake lån, er det viktig for låntakere å ha en følelse av inntjening på tvers av forskjellige felt og bransjer. Likevel, mange studenter har ikke en nøyaktig idé av hvor mye penger de kan forvente å tjene i karrieren de vurderer, selv om denne informasjonen finnes i den føderale regjeringen HMS-håndbok.

Det er flere alternativer designet for å hjelpe låntakere til å tilbakebetale lånene sine, inkludert planer basert på inntektsnivå og programmer for tilgivelse av lån.

For å gjøre lånebetalinger mer håndterbare basert på inntekten din, bør du vurdere et inntektsstyrt nedbetalingsplan basert på ditt lån og økonomiske situasjon. Låntakere må søke om inntektsdrevne tilbakebetalingsplaner. Inntektsstyrte nedbetalingsplaner la låntakere betale et sted mellom 10% og 20% av sin skjønnsmessige inntekt mot studielån hver måned, i stedet for den forhåndsbestemte betalingen basert på lånestørrelse.

Låntakere kan også undersøke programmer for tilgivelse av lån som tilbys av staten eller for visse yrker. Denne typen programmer kan være tilgjengelige som gir studenter finansiering mens de er på college, eller som tilgir en del av lånene hvis nyutdannede går inn i jobber der det er behov for kvalifiserte personer, som læreryrket.

Et annet alternativ kan være det offentlige tjenestelånet tilgivelsesprogrammet som tilbys av den føderale regjeringen til studenter som jobber i offentlige tjenestejobber, for eksempel undervisning eller ideelle organisasjoner. Imidlertid aller fleste av personer som søker om tilgivelse av offentlig tjenesteyting er nektet.

Om forfatterne

David J. Nguyen, adjunkt i høyere utdanning og studentforhold, Ohio University, Ohio University; Katie N. Smith, adjunkt, Seton Hall University, og Monnica Chan, Ph.D. Kandidat, Harvard University

Denne artikkelen er publisert fra Den Conversation under en Creative Commons-lisens. Les opprinnelige artikkelen.

Anbefalte bøker:

Kapital i det tjueførste århundre
av Thomas Piketty. (Oversatt av Arthur Goldhammer)

In Kapital i det tjueførste århundre, Thomas Piketty analyserer en unik samling av data fra tjue land, som går helt tilbake til det attende århundre, for å avdekke viktige økonomiske og sosiale mønstre. Men økonomiske trender er ikke Guds handlinger. Politisk handling har hindret farlige ulikheter i fortiden, sier Thomas Piketty, og kan gjøre det igjen. Et arbeid med ekstraordinær ambisjon, originalitet og strenghet, Kapital i det tjueførste århundre omdanner vår forståelse av økonomisk historie og konfronterer oss med nyskapende leksjoner for i dag. Hans funn vil forvandle debatt og sette dagsorden for neste generasjons tanker om rikdom og ulikhet.

Klikk her for mer info og / eller å bestille denne boken på Amazon.

Naturens formue: Hvordan bedrifter og samfunn trives ved å investere i naturen
av Mark R. Tercek og Jonathan S. Adams.

Hva er natur verdt? Svaret på dette spørsmålet - som tradisjonelt er innrammet i miljømessige termer - er å revolusjonere måten vi gjør forretninger på. I Naturens formueMark Tercek, konsernsjef for Nature Conservancy og tidligere investeringsbanker, og vitenskapsforfatter Jonathan Adams hevder at naturen ikke bare er grunnlaget for menneskers velvære, men også den smarteste kommersielle investeringen som enhver bedrift eller regjering kan gjøre. Skogen, floodplains og oyster rev som ofte settes bare som råvarer eller som hindringer for å bli ryddet i fremdriftens navn, er faktisk like viktige for vår fremtidige velstand som teknologi eller lov eller forretningsinnovasjon. Naturens formue tilbyr en viktig guide til verdens økonomiske og miljømessige velvære.

Klikk her for mer info og / eller å bestille denne boken på Amazon.

Beyond Outrage: Hva har gått galt med økonomien vår og vårt demokrati, og hvordan vi løser det -- av Robert B. Reich

I denne tidlige boka hevder Robert B. Reich at det ikke skjer noe bra i Washington, med mindre borgere er energized og organisert for å sikre at Washington fungerer i det offentlige gode. Det første trinnet er å se det store bildet. Beyond Outrage forbinder prikkene og viser hvorfor den økende andelen av inntekt og formue som går til toppen har hobbled jobber og vekst for alle andre, undergraver vårt demokrati; fikk amerikanerne til å bli stadig kynisk om det offentlige liv; og vendte mange amerikanere mot hverandre. Han forklarer også hvorfor forslagene til "regressive right" er døde feil og gir en tydelig veikart av hva som må gjøres i stedet. Her er en handlingsplan for alle som bryr seg om USAs fremtid.

Klikk her for mer info eller å bestille denne boken på Amazon.

Dette endrer alt: Ta vare på Wall Street og 99% -bevegelsen
av Sarah van Gelder og ansatte på JA! Magasin.

Dette endrer alt viser hvordan Occupy-bevegelsen skifter måten folk ser på seg selv og verden, hvilken type samfunn de tror er mulig, og deres eget engasjement i å skape et samfunn som jobber for 99% i stedet for bare 1%. Forsøk på å pigeonhole denne desentraliserte, raskt utviklende bevegelsen har ført til forvirring og misforståelse. I dette volumet redigerer JA! Magasin samle stemmer fra innsiden og utsiden av protestene for å formidle problemene, mulighetene og personlighetene som er forbundet med opptatt Wall Street-bevegelsen. Denne boken inneholder bidrag fra Naomi Klein, David Korten, Rebecca Solnit, Ralph Nader og andre, samt Occupy aktivister som var der fra begynnelsen.

Klikk her for mer info og / eller å bestille denne boken på Amazon.